11月20日上午，風(fēng)口浪尖下的高毅資產(chǎn)首席合規(guī)官及合伙人朱可駿律師在北上深三地同時(shí)舉行媒體溝通會(huì)，介紹了該公司風(fēng)控合規(guī)體系及投資風(fēng)控管理流程，同時(shí)就此前被疑有不當(dāng)交易行為的兩只股票（游戲股和中藥股）進(jìn)行解釋。

　　11月17日，“GY（高毅）被查”引發(fā)廣泛市場(chǎng)關(guān)注。對(duì)此，朱可駿表示，已決定對(duì)率先在微博發(fā)布“GY（高毅）被查”的某大V（目前任職于某券商）向中國(guó)證券業(yè)協(xié)會(huì)進(jìn)行投訴并發(fā)送律師函，同時(shí)會(huì)對(duì)包括該大V在內(nèi)的所有造謠者、侵權(quán)者，通過司法途徑保護(hù)高毅資產(chǎn)及旗下基金投資人的合法權(quán)利。

　　高毅媒體溝通會(huì)全文

　　以下是高毅資產(chǎn)媒體溝通會(huì)紀(jì)要。

　　（文章比較長(zhǎng)，建議大家只看前言部分和第三部分近期熱點(diǎn)問題回答）

　　一、前言

　　發(fā)言人：朱可駿，高毅資產(chǎn)合伙人，首席合規(guī)官

　　各位媒體朋友大家好，感謝百忙之中參加本次記者會(huì)。正式開始介紹前，先和各位告知一個(gè)消息，我們已經(jīng)決定對(duì)首先在微博發(fā)布所謂“GY被查”、目前任職于某券商的某大V向證券業(yè)協(xié)會(huì)進(jìn)行投訴并發(fā)送律師函，同時(shí)會(huì)對(duì)包括該大V在內(nèi)的所有造謠者、侵權(quán)者，通過司法途徑保護(hù)高毅資產(chǎn)及旗下基金投資人的合法權(quán)利，情節(jié)嚴(yán)重的，我們將保留報(bào)警追究刑事責(zé)任的權(quán)利。

　　二、高毅資產(chǎn)“合規(guī)第一”的核心價(jià)值觀及合規(guī)風(fēng)控體系介紹

　　1、公司“合規(guī)第一”、“合規(guī)為先”的核心價(jià)值觀

　　高毅作為一個(gè)平臺(tái)型的私募基金管理公司，從創(chuàng)立的第一天起，就一直用行業(yè)的最高合規(guī)標(biāo)準(zhǔn)要求自己，建立了完善的規(guī)章內(nèi)控制度和盡職專業(yè)的合規(guī)團(tuán)隊(duì)，我們一直把合規(guī)當(dāng)作企業(yè)經(jīng)營(yíng)的生命線。公司成立之初，高毅合伙人們就明確了“三個(gè)為先”的核心價(jià)值觀，其中“合規(guī)為先”排在第一位，即在任何情況下，合規(guī)都是第一位的。當(dāng)公司業(yè)務(wù)發(fā)展與合規(guī)有沖突時(shí)，合規(guī)為先。長(zhǎng)遠(yuǎn)看，只有保障了合規(guī)性，業(yè)務(wù)才能持續(xù)發(fā)展。

　　可以說，“合規(guī)第一”、“合規(guī)為先”自公司成立以來，就已經(jīng)成為高毅資產(chǎn)的核心價(jià)值觀并深入每一位高毅資產(chǎn)員工日常工作的一言一行之中。

　　2、公司合規(guī)風(fēng)控體系簡(jiǎn)介

　　公司合規(guī)風(fēng)控的最高權(quán)力機(jī)關(guān)是風(fēng)險(xiǎn)控制委員會(huì)，我作為風(fēng)險(xiǎn)控制委員會(huì)的主席，全權(quán)領(lǐng)導(dǎo)委員會(huì)的工作，并直接領(lǐng)導(dǎo)合規(guī)部、運(yùn)營(yíng)部?jī)蓚€(gè)部門，共同對(duì)整個(gè)公司的投資、交易及運(yùn)作進(jìn)行事前、事中、事后的全方位風(fēng)險(xiǎn)管理和監(jiān)控。并且內(nèi)部組建了10人左右的信息技術(shù)團(tuán)隊(duì)，對(duì)所有業(yè)務(wù)相關(guān)的系統(tǒng)尤其是交易、投資管理、運(yùn)營(yíng)風(fēng)險(xiǎn)控制等相關(guān)的系統(tǒng)進(jìn)行自主建設(shè)和維護(hù)，對(duì)公司的合規(guī)風(fēng)控體系的管理提供了強(qiáng)有力的技術(shù)支持。

　　（1）合規(guī)部介紹

　　公司合規(guī)部共6人，均具有豐富的私募基金、資本市場(chǎng)合規(guī)業(yè)務(wù)經(jīng)驗(yàn)，均獲得國(guó)內(nèi)外知名大學(xué)法學(xué)碩士以上學(xué)位，并具備律師執(zhí)業(yè)資格（含中國(guó)、美國(guó)）。

　　合規(guī)部牽頭制定并完善了公司全業(yè)務(wù)制度規(guī)范，涵蓋各項(xiàng)業(yè)務(wù)及管理活動(dòng)的各個(gè)方面，并在日常工作中負(fù)責(zé)包括研究、投資、交易、運(yùn)營(yíng)、IT、營(yíng)銷、信披等所有業(yè)務(wù)環(huán)節(jié)的合規(guī)監(jiān)控，并在全年定期對(duì)公司全體員工、各業(yè)務(wù)部門進(jìn)行專項(xiàng)合規(guī)培訓(xùn)，強(qiáng)化員工的合規(guī)意識(shí)。

　　（2）交易部介紹

　　公司設(shè)立了獨(dú)立交易室，采用中央交易方式，所有組合的交易指令均需通過中央交易室執(zhí)行，而所有的交易指令均需要通過公司的指令管理系統(tǒng)，并通過相關(guān)風(fēng)控檢測(cè)后方可發(fā)出并執(zhí)行，包括大宗交易、定增等流程均有合規(guī)部全程參與，進(jìn)行嚴(yán)格的事前、事中和事后監(jiān)控。

　　交易部現(xiàn)有6名經(jīng)驗(yàn)豐富的交易員，其中負(fù)責(zé)人王凱先生，也是我們公司的合伙人之一，具有16年基金從業(yè)經(jīng)驗(yàn)，加入高毅前曾擔(dān)任博時(shí)基金交易部副總經(jīng)理兼股票交易組主管。

　　（3）運(yùn)營(yíng)部介紹

　　公司運(yùn)營(yíng)部現(xiàn)有成員10人，絕大部分成員來自四大會(huì)計(jì)師事務(wù)所和國(guó)內(nèi)知名公募基金公司，具有豐富的基金運(yùn)營(yíng)經(jīng)驗(yàn)，除了承擔(dān)日常基金運(yùn)營(yíng)核算的工作外，運(yùn)營(yíng)部具有重要的公司日常投資管理風(fēng)險(xiǎn)指標(biāo)監(jiān)控的職責(zé)，每天根據(jù)公司內(nèi)部風(fēng)險(xiǎn)規(guī)則、激進(jìn)合同條款的約定對(duì)各個(gè)組合的投資管理進(jìn)行監(jiān)控。

　　（4）信息技術(shù)部

　　目前團(tuán)隊(duì)10人，平均從業(yè)年限約9年，絕大部分成員來自大型金融集團(tuán)、金融科技公司、信息技術(shù)公司，具有豐富的信息系統(tǒng)建設(shè)與信息安全管理工作經(jīng)驗(yàn)，致力于為產(chǎn)品投資、交易、運(yùn)營(yíng)、合規(guī)風(fēng)控提供一流的信息化系統(tǒng)和基礎(chǔ)建設(shè)。

　　3、公司合規(guī)風(fēng)控體系獲得知名機(jī)構(gòu)的認(rèn)可

　　2018年起，公司開始發(fā)展海外業(yè)務(wù)，公司在“合規(guī)第一”、“合規(guī)為先”核心價(jià)值觀的領(lǐng)導(dǎo)下，以行業(yè)最高標(biāo)準(zhǔn)為目標(biāo)打造的合規(guī)風(fēng)控體系也獲得諸多國(guó)際知名機(jī)構(gòu)的認(rèn)可。

　　目前目前全球排名前十的大型主權(quán)基金以及養(yǎng)老金中，已有多家成為了高毅的客戶。但是要獲得這些主權(quán)基金的認(rèn)可并不容易，除了嚴(yán)格的投資業(yè)績(jī)考核外，這些主權(quán)基金會(huì)進(jìn)行非常詳盡的合規(guī)運(yùn)營(yíng)盡調(diào)，系統(tǒng)了解公司的合規(guī)風(fēng)控體系，不放過任何一個(gè)細(xì)節(jié)，甚至?xí)?duì)每一位核心人員包括投資經(jīng)理進(jìn)行背景調(diào)查，并采取現(xiàn)場(chǎng)檢查等方式對(duì)公司的合規(guī)運(yùn)營(yíng)工作進(jìn)行全方位的考察。

　　可以說，能夠通過這些境外知名主權(quán)基金的合規(guī)運(yùn)營(yíng)盡調(diào)，體現(xiàn)了高毅資產(chǎn)始終堅(jiān)持的高標(biāo)準(zhǔn)的合規(guī)風(fēng)控及運(yùn)營(yíng)水平。

　　同時(shí)，公司也聘請(qǐng)四大會(huì)計(jì)師事務(wù)所對(duì)公司進(jìn)行了包括財(cái)務(wù)、內(nèi)控在內(nèi)的全方位外部審計(jì)，也都獲得了無保留意見的審計(jì)結(jié)果。

　　三、近期熱點(diǎn)問題回答

　　1、關(guān)于網(wǎng)上傳播的所謂兩只股票大宗交易違規(guī)謠言的回應(yīng)

　　（涉及法律表述請(qǐng)嚴(yán)謹(jǐn)按照下面書面回復(fù)的原文使用，謝謝）

　　大宗交易作為一種交易方式，是一種非常常見的交易方式，各個(gè)金融機(jī)構(gòu)普遍使用。大宗交易市場(chǎng)容量較大，原則上也僅能通過證券公司作為居間方進(jìn)行交易撮合，買賣雙方互不知悉對(duì)方身份且價(jià)格談判均由居間方代為傳達(dá)，成交價(jià)格由多方競(jìng)價(jià)決定，整個(gè)交易流程公平公正。

　　高毅資產(chǎn)有嚴(yán)格的交易流程，設(shè)有中央交易室，所有基金經(jīng)理下達(dá)的交易指令，包括大宗交易指令均需通過交易部執(zhí)行，并且并且經(jīng)過公司交易指令系統(tǒng)通過相關(guān)風(fēng)控規(guī)則檢測(cè)后方可發(fā)出，公司合規(guī)部協(xié)同交易部對(duì)整個(gè)大宗交易的全程進(jìn)行嚴(yán)格的事前、事中和事后監(jiān)控，確保交易流程的合法合規(guī)。

　　之前由于監(jiān)管對(duì)于私募基金信息披露的嚴(yán)格要求，我們一直未就網(wǎng)上的所謂兩只股票大宗交易違規(guī)的謠言進(jìn)行回應(yīng)，但是隨著謠言愈演愈烈，為了保護(hù)高毅資產(chǎn)及旗下基金投資者的合法權(quán)利，我們決定澄清如下：

　　某游戲股（智通注：世紀(jì)華通(行情002602,診股)）

　　馮總2019年末就開始布局游戲行業(yè)，某游戲股作為行業(yè)龍頭之一，屬于重點(diǎn)研究的標(biāo)的之一，考慮公司會(huì)在今年年中或者下半年發(fā)布一個(gè)新游戲，可能會(huì)成為公司的業(yè)績(jī)?cè)鲩L(zhǎng)點(diǎn)。因此從今年年初開始逐步對(duì)該股進(jìn)行建倉(cāng)，并經(jīng)某頭部券商居間提供信息，在年初幾個(gè)月完成了幾筆大宗買入，并在3月份參與了該股的定增（4月份該上市公司進(jìn)行了公告）。

　　不過，馮總在公司公告后注意到了市場(chǎng)對(duì)于該個(gè)股的過度關(guān)注和不當(dāng)聯(lián)想所產(chǎn)生的極大熱情不符合其投資初衷，認(rèn)為該股的主要投資催化點(diǎn)新游戲存在較大不確定性，是得低成本介入的中線賠率品種而不是可當(dāng)時(shí)價(jià)格買入的長(zhǎng)線確定品種，因此在今年5月接受媒體專訪時(shí)，主動(dòng)提醒大家不要“抄作業(yè)”。（詳見上證報(bào)《如果你讀懂了馮柳，就知道“抄作業(yè)”沒有用》）

　　然而該公司新游戲在7月初上線后很快表現(xiàn)不及預(yù)期，首周僅位于IOS游戲暢銷榜排名10位左右，次周即下跌至20位以外，遠(yuǎn)遜于其前作手游，股價(jià)也在7月初開始逐步下跌。因此馮柳決定在7月中下旬大宗和定增股份解鎖后逐步賣出，整個(gè)賣出過程長(zhǎng)達(dá)數(shù)月，合法合規(guī)，不存在所謂鎖定期內(nèi)賣出的違規(guī)行為。

　　從市場(chǎng)價(jià)格的波動(dòng)結(jié)合該公司的實(shí)際情況分析，導(dǎo)致該股漲跌的主要邏輯歸因是該新游戲的預(yù)期和最終結(jié)果的不如人意，馮總組合是下跌后接受市場(chǎng)價(jià)格的賣出，并不是導(dǎo)致價(jià)格下跌的主因。

　　某中藥股（智通注：同仁堂(行情600085,診股)）

　　因?yàn)轳T總的投資邏輯為“弱者體系”、“賠率優(yōu)先”且始終保持高倉(cāng)位，今年8月，經(jīng)某頭部券商居間提供信息，某中藥股有機(jī)會(huì)以少量折扣大宗交易買入；且部分股份為非特定股份不受鎖定期限制，而該公司很符合馮總一貫以來“賠率優(yōu)先”的投資框架，屬于長(zhǎng)期賠率品種而非概率品種，因此，馮總決定以大宗交易方式買入。

　　由于高毅資產(chǎn)內(nèi)部執(zhí)行對(duì)5%舉牌線的嚴(yán)格風(fēng)控限制，而居間券商告知賣出方要求至少賣出5%的比例；為確保期間持倉(cāng)比例始終不超過5%的舉牌線，馮總組合在通過大宗交易逐筆買入的期間、以集中競(jìng)價(jià)方式賣出了少部分不受鎖定期限制的非特定股份，最終完成了整個(gè)建倉(cāng)過程。

　　在整個(gè)建倉(cāng)過程中的任何時(shí)點(diǎn)，高毅資產(chǎn)對(duì)該股票的持倉(cāng)均沒有超過5%的舉牌線，且從未在鎖定期內(nèi)出售任何受鎖定期限制的股份。

　　截止目前馮總組合對(duì)該股仍持有較高比例的持倉(cāng)（詳見近期公布的三季報(bào)）。

　　2、公司及旗下員工是否有接受調(diào)查或者任何形式的監(jiān)管措施？

　　沒有，公司及旗下員工目前一切正常，均在正常履職。

　　3、高毅資產(chǎn)與騰訊之間是否有一致行動(dòng)關(guān)系？

　　（涉及法律表述請(qǐng)嚴(yán)禁按照下列原文使用，謝謝。）

　　（由于本段涉及騰訊，相關(guān)表示我們今天和騰訊確認(rèn)后如有改動(dòng)會(huì)再次和大家確認(rèn)）

　　騰訊是高毅資產(chǎn)持有少數(shù)股份的財(cái)務(wù)投資人，目前持有股權(quán)比例為個(gè)位數(shù)百分比，無董事席位，日常不參與公司的投資、經(jīng)營(yíng)和管理。公司與騰訊沒有進(jìn)行任何形式的涉及投資決策相關(guān)的信息交流。因此高毅資產(chǎn)與騰訊之間不具有一致行動(dòng)關(guān)系。

　　“GY被查”風(fēng)波

　　高毅“被查”傳聞的起因，有少數(shù)猜測(cè)或許跟所投資的某個(gè)股有關(guān)；也有觀點(diǎn)認(rèn)為更大的背景可能是私募聯(lián)合坐莊問題被關(guān)注了。

　　11月17日下午，突然爆出“驚天”消息：“GY被查”在網(wǎng)絡(luò)上迅速擴(kuò)散，引得各地吃瓜群眾紛紛搬來小板凳圍觀。

　　大多數(shù)人可能還是一頭霧水，簡(jiǎn)簡(jiǎn)單單兩個(gè)漢字兩個(gè)大寫字母，透露出的信息實(shí)在是太少了。不過老韭菜們很快把GY猜測(cè)為千億明星私募高毅資產(chǎn)，或許是因?yàn)楦咭汔徤?號(hào)遠(yuǎn)望的持倉(cāng)股中不少在盤中出現(xiàn)了拋售和跌幅較大的情況，熱心的群眾甚至還把其重倉(cāng)股整理了出來，美其名曰明日暴雷名單。

　　但馮柳啪的一下，很快啊，就轉(zhuǎn)發(fā)一則微博，大概想表達(dá)“要是我被抓了我還能玩手機(jī)？”的意思，從側(cè)面來了個(gè)辟謠。

　　馮柳今年一度持股世紀(jì)華通30億，但三季報(bào)已經(jīng)退出十大股東了，這說明他至少減持3億股。

　　投資者質(zhì)疑，在世紀(jì)華通上，馮柳有內(nèi)幕。其邏輯是騰訊為高毅的大股東，高毅大舉買入世紀(jì)華通但坐莊失敗，而騰訊在6月下旬入主世紀(jì)華通，隨后的股價(jià)上漲給了高毅資產(chǎn)極好的退出機(jī)會(huì)。

　　此外，11月18日，“高毅涉嫌違規(guī)，超過5%股東減持大宗交易后，買方應(yīng)鎖倉(cāng)6個(gè)月，但高毅卻賣出了18573600股！”的帖子也在微信群流傳，而矛頭似乎直至其明星基金經(jīng)理馮柳。

　　投資者質(zhì)疑高毅在鎖倉(cāng)期違規(guī)減持同仁堂。

　　高毅資產(chǎn)相關(guān)負(fù)責(zé)人最開始的時(shí)候表示，根據(jù)監(jiān)管有合規(guī)限制，具體個(gè)股無法交流。這個(gè)帖子講的完全是錯(cuò)的，公司嚴(yán)守合規(guī)底線，所有投資交易運(yùn)營(yíng)均嚴(yán)格按照監(jiān)管要求執(zhí)行，最近的謠言均屬不實(shí)。

　　今天的發(fā)布會(huì)上，高毅資產(chǎn)則表示，對(duì)該股票的持倉(cāng)均沒有超過5%的舉牌線，且從未在鎖定期內(nèi)出售任何受鎖定期限制的股份。截止目前組合對(duì)該股仍持有較高比例的持倉(cāng)。

　　高毅資產(chǎn)官網(wǎng)顯示，該公司成立于2013年05月29日，是國(guó)內(nèi)投研實(shí)力較強(qiáng)、管理規(guī)模較大、激勵(lì)制度領(lǐng)先的平臺(tái)型私募基金管理公司，旗下匯聚了多位長(zhǎng)期業(yè)績(jī)優(yōu)秀的明星投資經(jīng)理。目前投研團(tuán)隊(duì)逾40人。相關(guān)網(wǎng)絡(luò)數(shù)據(jù)顯示，今年前10個(gè)月，高毅資產(chǎn)的管理規(guī)模超2500億元，產(chǎn)品數(shù)量多達(dá)525只，在A股廣泛布局。